BIST 100 90.037 % -1,48
USD/TRY 5,3909 % 0,95
EUR/TRY 6,0828 % 0,12
Piyasalar
90.037
% -1,48
5,3909
% 0,95
6,0828
% 0,12
1,1277
% -0,74
21,35
-0,21
1.234,07
% -0,64
61,24
% -0,34
En son haberlerden haberin olsun istemez misin?

Senaryo analizi nedir?

Senaryo analizi hangi durumlarda yapılır? Çeşitleri nelerdir?

Senaryo analizi nedir?
29 06 2017, 10:04

İleride piyasalarda yaşanma olasılığı olan hareketlerin portföy üzerindeki olası etkilerini görmek için yapılan analizlerdir.

Geçmişte yaşanmasa da gelecekte yaşanabilecek bir durumun etkilerini incelemek amacı ile sıkça kullanılan analizlerden biridir.

Senaryo analizleri günlük bazda hazırlanmalı ve ilgili parametreler piyasa dinamiklerini yansıtacak biçimde aylık bazda gözden geçirilmelidir.

Ekstrem finansal olayların gerçekleşmesi durumunda, riski daha iyi yakalayabilmek amacı ile riske maruz değer(value at risk) ölçüm metodolojisi içerisinde senaryo oluşturularak modelleme yapılmaktadır.

Senaryo analizleri ve stres testleri birbirleri ile iç içe geçmiş yöntemlerdir.

Senaryo oluşturmada üç ana yaklaşım mevcuttur:

TARİHSEL SENARYOLAR

 Tarihsel kriz dönemlerinde risk faktörlerinin davranışı esas alınır.

Örneğin, Kasım 2000, Şubat 2001, Mart 2003(Irak Krizi) gibi günlerdeki finansal hareketler, senaryo haline getirilerek hesaplama tarihinde risk faktörlerinin değerine uygulanır.

Geçmişte yaşanmış durumların portföy üzerinde incelenmesi stres testi olarak da anılır.

HİPOTETİK SENARYOLAR

Sadece banka risk yönetiminin görüşlerine dayanan, geçmişte yaşanmamış makul bir piyasa olayı tasarlanır. Bu varsayım banka portföyündeki potansiyel duyarlılıkları yansıtır.

PORTFÖYE ÖZGÜ EN KÖTÜ DURUM SENARYOLARI

Amerikan FED faizlerinin kısa vade içerisinde yüzde 1 yükselmesinin portföyümüzde yaratacağı maksimum değişim dikkate alınabilir.

  • SUBJEKTİF YAKLAŞIM

Bankanın uzman kadroları, piyasaların davranışını, bankanın portöy kompozisyonunu ve riskten davranışını, bankanın portföy kompozisyonunu ve riskten korunma stratejilerini göz önünde bulundurarak en fazla zarara yol açabilecek senaryoları oluşturur.

  • SİSTEMATİK YAKLAŞIM

Bilgisayarlar ve analitik arama algoritmaları yardımıyla, risk faktörlerinin portföyü maksimum zarara uğratacak değerleri bulunmaktadır.

Yukarı

Business HT×